万家消费成长股票净值下跌1.57%请保持关注-519193基金

金融理财阅读 90 2024-11-07 17:34:13

金融界基金04月13日讯万家消费成长股票型证券投资基金（简称：万家消费成长股票，代码519193）公布最新净值，下跌1.57%。本基金单位净值为1.7529元，累计净值为1.7529元。

万家消费成长股票型证券投资基金成立于2017-02-23，业绩比较基准为“沪深300指数*80.00% + 上证国债指数*20.00%”。本基金成立以来收益75.29%，今年以来收益-0.24%，近一月收益-10.72%，近一年收益13.23%，近三年收益72.63%。近一年，本基金排名同类（210/718），成立以来，本基金排名同类（103/860）。

金融界基金定投排行数据显示，近一年定投该基金的收益为10.76%，近两年定投该基金的收益为29.40%，近三年定投该基金的收益为38.35%，近五年定投该基金的收益为--。（点此查看定投排行）

基金经理为高源，自2017年11月14日管理该基金，任职期内收益51.44%。

最新定期报告显示，该基金前十大重仓股为海通证券（持仓比例5.78% ）、国泰君安（持仓比例5.57% ）、中信证券（持仓比例5.54% ）、芒果超媒（持仓比例5.27% ）、华泰证券（持仓比例4.94% ）、欣旺达（持仓比例4.44% ）、歌尔股份（持仓比例4.41% ）、东方财富（持仓比例4.40% ）、兆易创新（持仓比例4.24% ）、中国人寿（持仓比例4.09% ），合计占资金总资产的比例为48.68%，整体持股集中度（中）。

最新报告期的上一报告期内，该基金前十大重仓股为歌尔股份（持仓比例6.41% ）、国泰君安（持仓比例4.89% ）、东方财富（持仓比例4.87% ）、海通证券（持仓比例4.45% ）、中信证券（持仓比例4.43% ）、兆易创新（持仓比例4.35% ）、华泰证券（持仓比例4.32% ）、芒果超媒（持仓比例4.30% ）、东方证券（持仓比例4.21% ）、欣旺达（持仓比例4.13% ），合计占资金总资产的比例为46.36%，整体持股集中度（中）。

报告期内基金投资策略和运作分析

报告期内本基金较之基准和同业平均均有超额收益，全年来看，我们的换手率较低，仓位波动不大，主要依靠行业选择和自上而下的个股选择来获取超额收益。在选股层面，我们坚持选择盈利景气度向上的行业，比如年初的券商板块和下半年的电子板块。我们也考虑择机在左侧买入行业见底，预期后期景气度向上的行业，例如四季度我们加仓了新能源汽车板块。在个股选择方面，我们坚持选择有较为扎实基本面的个股。这些个股通常有较高的竞争壁垒（技术，客户渠道），并通常体现为高于行业平均的利润率水平。

截至本报告期末本基金份额净值为1.7572元；本报告期基金份额净值增长率为65.10%，业绩比较基准收益率为29.43%。

管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

2020年初的疫情为全年的企业盈利走势和财政货币政策带来变数。基于目前的信息判断，我们做以下预判：2019年末的企业盈利复苏被打断，1季度经济受疫情干扰较为严重，后期预测财政和货币政策都会有所发力。政策的具体幅度仍旧较难预测，需要逐月数据的确认。估值方面，由于年初以来大部分权重股的涨幅并不很大，因此市场的估值中枢仍然在历史偏低位置。后期板块之间的估值波动可能持续有差异性。

在疫情之后，我们的持仓结构并没有非常大的变化，依然维持较低的换手率。下阶段，我们的持仓变化可能更多的考虑受疫情影响、导致其竞争格局或需格局发生长期变化的行业和个股。